葡萄酒投资基金再次获得了巨大的成功。十年前,由于中国市场的突然撤出,许多这样的基金倒闭,但如今它们已经重新崛起。尽管他们的策略有所不同,但所有葡萄酒基金都传达了一条共同信息:通过对陈年葡萄酒的另类投资来增加您的传统股票和债券投资组合是一个明智的选择。总部位于伦敦的葡萄酒投资公司 Cult Wine 的联合创始人汤姆·吉林表示:“你正在寻找一种与其他经济领域无关的低波动性资产,而这就是葡萄酒。” 在2008年的金融危机期间,当股市暴跌时,投资级别的葡萄酒价格几乎没有变化。在2022年到9月1日为止,交易最广泛的投资级别葡萄酒综合指数Liv-ex 1000上涨了8.6%,而标准普尔500指数下跌16%。
优质葡萄酒不仅是一种替代资产,也是一种“浪费资产”。当一款备受赞誉的年份wine上市后不久,就开始被消费,通常在达到最佳饮用窗口之前。当数量减少时,剩余瓶子价格不可避免地会上涨。只有当它们达到最高成熟度时,价格上涨压力才会减弱。在此之前很久,一家警觉的葡萄酒投资公司就会出售您投资的一些品质以获利,并从中抽取费用。
虽然欧洲曾是这些基金最受欢迎的地方,这主要是由于税收和存储规则,但这种情况正在发生变化。自2019年以来,一些基金利用收藏品价格稳步上升的事实,在伦敦、纽约和多伦多开设了销售办事处。
至少六家以上新成立或扩展其业务范围至北美市场的小型私募股权机构目前正瞄准客户,以实现最后获利、享乐或两者兼而有之。这是他们计划中的一个方面。新成立并迅速吸引11,000名客户并持有近50万瓶古董货物的是总部位于旧金山的一家名为Vinovest的事务所,该事务所声称自己的“平均用户年龄在三十多岁,而不是五十多岁”。
Vinovest声称,它们通过在波尔多举行网络研讨会来吸引注意力,并将其描述为“世界级侍 酒师团队”的建议购买个人组合,从每位新客户那里收取250美元起价。此外,他们还收取2.85%至2.50%之间认证、存储、保险和主动管理费用,以及要求三年内出售您的产品3%罚款。
然而,对于那些想出售他们在Vinovest持有的商品的人来说,有一些细微差别需要考虑。当被问及如何处理卖掉他公司持有的商品的问题时,该创始人Anthony Zhang回答说:“如果你坚持计划,那么你应该不会遇到问题。”
但是什么计划?根据该事务所网站,“Vinovest 的投资者通常保持 5 到 10 年。” 对于想要参与这一项目的人来说,不同的是Vint,这个最近成立的事务所提供迷你系列,其中包括证券交易委员会注册小批量特定品牌,如拉菲罗斯柴尔德早期发售定价120美元每股,每支价值70,000美元Domaine Leroys Richebourg 2015年的3瓶单位也迅速销售完毕。
对于那些想要退出Vint系统的人来说,有一点要记住:您不能自己卖掉您拥有的任何东西。一旦您加入该平台,您必须等待该平台兑现可能存在于您账户中的任何金额。而且,如果这个过程顺利进行,您可能还能得到额外奖励,因为Vint预计Lafite系列将在2023-2027年间售出,其Richebourg三重奏将在2025-2027年间售出。如果一切顺利,则返回给股东最大10%采购成本(代替年度费)作为回报。这一年半之后泡沫价值增长率接近22%。